Le grand public connaît les investissements en part de capital de sociétés cotées en bourse, car de nombreuses plateformes facilitent l’achat d’actions. Mais la prise de participation dans le capital de sociétés non cotées en bourse est également possible. C’est ce qu’on appelle private equity ou capital-investissement.
Cet article fournira de plus amples informations sur le private equity, puis effectuera un panorama des données à surveiller avant d’investir.
Le private equity : définition, conseil et analyse de données
Investir dans le private equity est une nouvelle tendance chez les investisseurs. En effet, le private equity ou capital-investissement s’intéresse au capital des PME et autres entreprises non cotées en bourse. Selon la société privée de données d’investissement Preqin, les résultats du capital-investissement sont en pleine croissance malgré un environnement macroéconomique compliqué.
Le rapport de l’Autorité des marchés financiers de septembre 2023 sur le private equity indique que les encours sous gestion sont en hausse constante et représentent 7 600 milliards d’euros en 2022. Toutefois, cette modalité n’est pas ouverte qu’aux fonds d’investissement. Comme en bourse, les particuliers sont aussi concernés par le capital-investissement. Ils peuvent ainsi augmenter et diversifier leur capital via des placements variés.
De même que des plateformes apportent leur soutien pour des placements en bourse, des sociétés sont spécialisées dans le conseil en capital-investissement. Par exemple, il est possible de faire appel à Acquinox Advisors en tant que votre conseiller en capital-investissement. Ce type de sociétés accompagne les investisseurs, de la définition d’une stratégie d’investissement jusqu’à la gestion et la négociation des transactions.
Grâce à une analyse poussée des données, les entreprises de conseil optimisent la stratégie à adopter pour viser un rendement maximum. Elles sont capables d’analyser les données historiques d’une entreprise, mais aussi les données qualitatives telles que le management de la qualité, ainsi que les indicateurs quantitatifs. Elles ont enfin une maîtrise particulière des outils de visualisation des données pour effectuer leurs analyses et les présenter à leurs clients.
Les données à suivre avant de décider d’investir en private equity
L’étude de nombreuses variables permet aux sociétés de conseil de prédire les performances futures d’une entreprise.
Données de performance historiques
Les données de performance historiques font partie des éléments sur lesquels on peut s’appuyer pour calculer les retours sur investissement potentiels. Les sociétés de conseil savent toutefois à quel point les performances passées ne préjugent pas des résultats futurs et s’appuient sur leur expertise pour la formulation des risques.
Tendances du marché
Les tendances du marché sont bien entendu aussi extrêmement importantes. Ces tendances s’appuient notamment sur les éléments de contexte macroéconomique, par exemple un contexte de récession et/ou d’inflation, les politiques fiscales ou les fluctuations des taux d’intérêt. Parmi les autres facteurs à surveiller, on compte notamment la dynamique du secteur ou encore le volume des échanges.
États financiers
L’étude poussée des états financiers d’une entreprise permet également de savoir s’il est judicieux de s’intéresser à son capital. S’appuyer sur ses flux de trésorerie entrants et sortants, ainsi que sur ses actifs et passifs, permet de constater sa santé financière. Ainsi, chacun est capable de choisir la meilleure stratégie d’investissement en fonction de la dynamique actuelle de l’entreprise.
Par exemple, le capital-risque est pertinent lorsque l’on souhaite investir dans une entreprise à très fort potentiel de développement, notamment lors de ses premières années d’existence. Au contraire, la dette privée est un investissement dans des entreprises qui ont besoin de liquidités en échange d’intérêts. Savoir identifier les entreprises en difficulté, mais qui sont prometteuses, permet ainsi de s’insérer dans des projets dans lesquels on croit.
L’importance de la veille active dans l’investissement en private equity
Effectuer une veille active sur les investissements en private equity est également un facteur clé de succès. En effet, connaître les dernières informations et tendances permet d’avoir une longueur d’avance quant à la définition de sa stratégie d’investissement. Suivre les médias spécialisés et les réseaux sociaux comme Twitter et LinkedIn est crucial, et il est également intéressant de se rendre à des événements physiques et virtuels de réseautage.
Mais le décryptage de toutes ces informations et données n’est pas forcément à mener en autonomie. Collaborer avec un private equity advisor est ainsi la meilleure chose à faire, car celui-ci pourra trouver la réponse à toutes les questions que l’on peut avoir avant de se lancer dans le capital-investissement.
Bien réfléchir à sa décision d’investissement en private equity
Dans un contexte d’augmentation constante des montants investis en capital-investissement, il est intéressant d’envisager le private equity pour ses futurs placements. C’est d’autant plus prometteur que le rendement du capital-investissement est supérieur à celui des autres actifs, s’élevant à plus de 14 % par an en moyenne d’après un rapport de 2023 de France Invest.
Mais attention, car si l’espérance de gains est plus élevée, seule une analyse poussée des données et des conseils très éclairés peuvent mener à un rendement effectif. Choisir un bon conseiller en capital-investissement, capable de mener une analyse approfondie des données pour préparer son investissement, est donc primordial.
